የኢንቨስትመንት ተመላሽ እንዴት እንደሚሰላ

2024 ደራሲ ደራሲ: Malcolm Clapton | [email protected]. ለመጨረሻ ጊዜ የተሻሻለው: 2023-12-17 03:45

ይህ ከሚመስለው ቀላል ነው.

ለምን ትርፋማነትን አስላ

ደህንነቶችን መግዛት እና በእነሱ ላይ የተወሰነ ገንዘብ ማግኘት በጣም ቀላል ነው። ባለሀብቱ የትም መሄድ እንኳን አያስፈልግም - ደላሎች ወደ ሞባይል አፕሊኬሽን ተንቀሳቅሰዋል በዚህም በተለያዩ ገበያዎች የተለያዩ ንብረቶችን መግዛት ይችላሉ።

ባለሀብቱ ምን ያህል ገቢ እንደሚያገኝ በትክክል እስካወቀ ድረስ፣ ወደፊት ገንዘብ መቆጠብ ወይም በአትራፊነት ኢንቨስት ማድረግ ይቸግረዋል። አንድ ሰው በጣም ጥሩ ውጤት እንዳለው ያስባል ይሆናል, ነገር ግን ጥንቃቄ የተሞላበት ስሌት ያሳያል: በጣም ጥሩ አይደለም, በተለይም ከሌሎች መሳሪያዎች ጋር ሲነጻጸር, ስለዚህ ንብረቶችን ስለመቀየር ማሰብ አለብዎት. ወይም በተቃራኒው እውነተኛ ትርፋማነት ጥሩ ነው, እና በተመሳሳይ መንፈስ መቀጠል ጠቃሚ ነው.

ይህንን ሁሉ ለመረዳት የፖርትፎሊዮውን አንጻራዊ ትርፋማነት ማወቅ እና ባለሀብቱ በዓመት ምን ያህል በመቶ እንደሚቀበል ማስላት ያስፈልግዎታል።

በኢንቨስትመንት ላይ ዓመታዊ ተመላሽ እንዴት እንደሚሰላ

ባለሙያዎች እንደ Sharpe Ratio ወይም Trainor Ratio ያሉ ውስብስብ ቀመሮችን ይጠቀማሉ። ይህ ለአንድ የግል ባለሀብት ጠቃሚ ሊሆን ይችላል, ነገር ግን ለመጀመር ያህል, በ Excel ውስጥ ያለው ጠረጴዛ እና ከደላላው መተግበሪያ ጥቂት ቁጥሮች በቂ ይሆናል.

አንድ ባለሀብት ምልክት ካለው እና ሁሉንም የገንዘብ እንቅስቃሴዎች ፣ ቀናት ፣ ክፍያዎች እና ኮሚሽኖች እዚያ ውስጥ ከገባ ሁሉንም ነገር በተመጣጣኝ ሁኔታ ማስላት ይችላል። መሠረታዊው ቀመር ይህን ይመስላል።

በስምምነቱ ላይ ትርፍ (ወይም ኪሳራ) + ክፍፍሎች - ኮሚሽኖች = ትርፋማነት

ንብረቶችን ይመዝግቡ

አንድ ባለሀብት ለተከታታይ ዘጠኝ ወራት ዋስትና ሲገዛ እና ሲሸጥ ቆይቷል እንበል። ምን ያህል ገንዘብ እንደመጣ እና እንደሄደ ያውቃል, የቀዶ ጥገናውን ቀናት ያስታውሳል እና ሁሉንም ነገር መፈረም አልረሳም. በውጤቱም, እሱ ቀላል ጠረጴዛ አለው:

ባለሀብቱ ንብረቱን ገዝቶ ሸጦ ወደ ሒሳቡ አስገብቶ አውጥቶታል ስለዚህ የተጣራ ትርፋማነቱን መጀመሪያ ማስላት ትክክል ነው። የተጠናቀቀውን ቀመር (ወይም XIRR፣ ተመሳሳይ ነው) መተካት ብቻ ያስፈልግዎታል።

ባለሀብቱ በዓመት 18.66 በመቶ ገቢ አግኝተዋል። ይህ መጥፎ አይደለም፣ ምክንያቱም የ S&P 500 ኢንዴክስ በተመሳሳይ ጊዜ ውስጥ በ19.6% አድጓል።

ኮሚሽኖችን ይክፈሉ።

የተወሰነው መጠን ካልተለያየ በስተቀር ደላላዎች ከእያንዳንዱ ቀዶ ጥገና መቶኛ ይወስዳሉ - ይህንን ከስፔሻሊስቶች ጋር በሚያደርጉት ስምምነት ላይ ማብራራት ጥሩ ነው። ብዙውን ጊዜ ኮሚሽኖች በሪፖርቶቹ ውስጥ "የተሰፉ" ናቸው, ነገር ግን አንዳንድ ጊዜ እንደ ተጨማሪ መስመር ይሄዳሉ. በዚህ ሁኔታ, በጠፍጣፋው ላይ በተናጠል ማዘዝ የተሻለ ነው.

አንድ ባለሀብት ከእያንዳንዱ የንብረት ግዢ ወይም ሽያጭ በኋላ 0.3% ይከፍላል እንበል። ጠቋሚውን አስቀድሞ ከወሰደ ፣ ከዚያ አዲስ ቀመሮችን መጠቀም አይኖርበትም ፣ ተመሳሳይ PERFECT ይወርዳል። ያነሰ ገቢ አግኝተዋል።

አመታዊ መቶኛዎችን አስላ

ነገር ግን ባለሀብቱ የፖርትፎሊዮውን መመለሻ ያሰሉት ገንዘብ ላዋለበት ጊዜ ብቻ ነው። ይህ ከአንድ አመት ያነሰ ነው, እና የትርፍ መጠኖችን በዓመት በመቶኛ ማወዳደር የተለመደ ነው. አንድ ተጨማሪ ቀመር መጨመር ያስፈልገዋል፡-

የተጣራ ትርፋማነት × ቀናት በዓመት / የኢንቨስትመንት ቀናት = ዓመታዊ ትርፋማነት

በእኛ ሁኔታ ባለሀብቱ ለ 236 ቀናት የሸቀጣ ሸቀጦችን ነግዷል። ቀመሩን እንተገብረው፡-

የኢንቨስትመንት አመታዊ ትርፍ 26, 49% ነው. አንድ ባለሀብት ለምሳሌ ከተቀማጭ ገንዘብ ጋር ካነጻጸረው የንብረቱ ትርፋማነት ከአራት እስከ አምስት እጥፍ ከፍ ያለ በመሆኑ በዚህ መንገድ ገንዘብ ማስቀመጡን መቀጠል የበለጠ ትርፋማ ይሆናል። በተመሳሳይ ጊዜ የ S & P 500 ኢንዴክስ በ 2021 በተመሳሳይ ጊዜ ውስጥ 30.3% በዓመት አምጥቷል - በሚከተለው ፈንዶች ላይ ኢንቨስት ማድረግ የበለጠ ጠቃሚ ሊሆን ይችላል።

ለወደፊቱ የኢንቨስትመንት ተመላሽ እንዴት እንደሚሰላ

ማንም ተንታኝ፣ ባለሙያ ባለሀብት ወይም ክላየርቮያንት በእርግጠኝነት መልስ ሊሰጥ አይችልም። ግን ቢያንስ ታሪካዊ ትርፋማነትን በመጠቀም ይህንን አመላካች ለመገመት መሞከር ይችላሉ.

ስለዚህ ባለሀብቱ በ2021 18.66% በዓመት አግኝተዋል። ባለፉት 5-10 ዓመታት ውስጥ የንብረቱን ትርፋማነት አጥንቶ ተገነዘበ: በአማካይ እንዲህ ዓይነቱ ፖርትፎሊዮ በዓመት 13% ያመጣል.

ወደፊት ሁሉም ነገር እንደሚደገም ሀቅ አይደለም። የኢኮኖሚ አዝማሚያዎች እየተለወጡ ናቸው, ኩባንያዎች ጥብቅ ቁጥጥር ይደረግባቸዋል, እና ሁልጊዜም የችግር ስጋት አለ.

ነገር ግን ባለሀብቱ ሁሉንም ነገር ግምት ውስጥ ያስገባ እና በሚቀጥሉት 10 ዓመታት ውስጥ ትርፋማነቱ በአማካይ ደረጃ ላይ እንደሚቆይ ይገምታል.

የባለሃብቱ ገንዘብ በሂሳቡ ውስጥ ይቀራል, ምክንያቱም እሱ ለልጆቹ አፓርታማ እያጠራቀመ ነው. ሁሉም የተቀበሉት ክፍፍሎች እንደገና በአንድ ሰው ተመልሷል። በዚህ ሁኔታ ፣ የተዋሃዱ ፍላጎት አስማት ተያይዟል-

	የመለያ መጠን, ሩብልስ	ትርፋማነት	ዓመታዊ ትርፍ, ሩብልስ
2022	90 400	13%	10 400
2023	102 152	13%	11 752
2024	115 431, 76	13%	13 279, 76
2025	130 437, 89	13%	15 006, 13
2026	147 394, 81	13%	16 956, 92
2027	166 556, 14	13%	19 161, 33
2028	188 208, 44	13%	21 652, 30
2029	212 675, 54	13%	24 467, 10
2030	240 323, 36	13%	27 647, 82
2031	271 565, 39	13%	31 242, 03

ባለሀብቱ በየዓመቱ ትርፍ ከወሰደ እና ተመሳሳይ መጠን እንደገና ቢያፈስ በ 10 ዓመታት ውስጥ 104,000 ሩብልስ ያገኝ ነበር ። ነገር ግን ድርጊቶቹ 191,565 ሩብልስ አስገኝተውታል - በእጥፍ ማለት ይቻላል። ይህ ድብልቅ ወለድ ወይም የወለድ ካፒታላይዜሽን ይባላል።

ትርፋማነትን እንዴት አለመቁጠር

የተጣራ ትርፋማነት ቀመሮች እና ኮሚሽኖች "ፍትሃዊ" ቁጥሮችን እንዲያዩ ያስችሉዎታል. ምክንያቱም ሊታወቅ የሚችል የማስላት ዘዴ - የፖርትፎሊዮውን ወቅታዊ ዋጋ በኢንቨስትመንት መከፋፈል - አይረዳም። ይህ ተስማሚ የሚሆነው ባለሀብቱ ንብረቶቹን ገዝቶ በትክክል ከአንድ አመት በኋላ ከሸጣቸው ብቻ ነው።

እንደ እውነቱ ከሆነ, አንድ ሰው በእርግጠኝነት በፖርትፎሊዮ ውስጥ አዲስ ነገር ይገዛል ወይም ወረቀት ይሸጣል. የእያንዳንዱን ግለሰብ ኢንቬስትመንት ትርፋማነት ለማስላት ቀላል ይሆናል, ነገር ግን ለጠቅላላው ፖርትፎሊዮ, እና ኮሚሽኖችን እንኳን ግምት ውስጥ በማስገባት, ቀመሮችን እና ጠረጴዛን መጠቀም ቀላል ነው.

በኢንቨስትመንት ላይ ታክስ እንዴት እንደሚሰላ

በሩሲያ ውስጥ ላለ ባለሀብት ግብር የሚከፈለው በደላላ ነው - ስለዚህ ወዲያውኑ መሰረዙን እንኳን ላያውቁ ይችላሉ። ነገር ግን ስቴቱ ምን ያህል መስጠት እንዳለበት ማወቅ አሁንም ጠቃሚ ነው. ምን ዓይነት ንብረቶች እና ለምን ያህል ጊዜ እንደሚገዙ ይወሰናል.

አክሲዮን፣ ቦንድ ወይም የኢትኤፍ ድርሻ የተገዛው ከሦስት ዓመት በፊት ከሆነ፣ ከዚያ በደህና መሸጥ እና የገቢ ግብር አለመክፈል ይችላሉ። በ 10 አመት ውስጥ ለመግዛት የሚፈልገውን አፓርታማ እቅድ ያለው ባለሀብት ኢንቬስት ሊያደርግ ይችላል እና የግዴታ መዋጮ ትርፋማነትን ይጎዳዋል ብለው አይጨነቁ እንበል.

ነገር ግን ንብረቶቹ ቀደም ብለው መሸጥ ካለባቸው, በእነሱ ላይ ያለው ቀረጥ አሁንም ይቀራል - 13%. ባለሀብቱ ኪሳራ ካስመዘገበባቸው ጉዳዮች በስተቀር፡ ከገዛው ባነሰ ዋጋ ሸጧል። ትርፍ ካለ ታክስ መከፈል አለበት, ነገር ግን በመግዛትና በመሸጥ መካከል ባለው ልዩነት ላይ ብቻ ነው.

ለምሳሌ, አንድ ባለሀብት በ 80,000 ሩብልስ የአንደኛውን ኩባንያ አክሲዮኖች ገዝቷል, እና በሚቀጥለው ዓመት ለ 100,000 ሸጣቸው. ለሁለቱም ስራዎች, ለደላላው 0.3% ኮሚሽን ሰጥቷል, ይህም በሂሳብ ውስጥም ግምት ውስጥ ይገባል. በጣም ብዙ መክፈል ይኖርብዎታል፡-

(100,000 - 300 - 80,000 - 240) × 0.13 = 2,529.8 ሩብልስ

በተጨማሪም ለክፍለ ግዛት ክፍያዎች እና ኩፖኖች, ተመሳሳይ የገቢ መዋጮ 13% ይሆናል. እንበል የኩባንያው "ፐርቫያ" ክፍፍል 7,000 ሩብልስ - 910 ከባለሀብቱ ይከለክላል, ይህም ትርፋማነትንም ይጎዳል.

ታክስን ከግምት ውስጥ በማስገባት ባለሀብቱ በፖርትፎሊዮው ላይ ከሚገኘው ትርፍ 3% ያጣሉ - በጣም ብዙ ፣ እና አሁን በ S&P 500 ኢንዴክስ 30.3% ዓመታዊ ተመላሽ ማድረግ የበለጠ ምክንያታዊ ይመስላል። ምንም እንኳን ይህ ዋጋ በትንሹ ያነሰ ይሆናል - በገንዘብ እና በግብር ኮሚሽኖች ምክንያት.

ምን ማስታወስ ጠቃሚ ነው

1. አንድ ባለሀብቱ ትርፋማነቱን ካላገናዘበ፣ ገንዘቡን በተሳካ ሁኔታ እንዳዋለ እና የኢንቨስትመንት ፖርትፎሊዮውን መለወጥ ጠቃሚ መሆኑን አይረዳም።
2. በ Excel ውስጥ ቀለል ያለ ማስታወሻ ደብተር ካስቀመጡ ትርፍን ፣ ኪሳራዎችን እና ታክስን ማስላት ቀላል ነው።
3. አንድ ባለሀብት የአፈጻጸም ቀመርን በመጠቀም ትርፋማነቱን ቢወስን ጥሩ ነው - በደላላው መለያ ውስጥ ያለውን መደበኛ ያልሆነ የገንዘብ እንቅስቃሴ ግምት ውስጥ ያስገባል።
4. አንዳንድ ጊዜ የራስዎን የኢንቨስትመንት ፖርትፎሊዮ ከመገንባት ይልቅ በበርካታ ፈንዶች ወይም ኢንዴክሶች ላይ ኢንቬስት ማድረግ የበለጠ ትርፋማ ነው።